محمد ألتركي
14-04-2022, 12:51 PM
أوقات التضخم
بمرور الوقت ، تميل الأسعار إلى الارتفاع ، على كل شيء من رغيف الخبز إلى قصة الشعر إلى المنزل. عندما تصبح هذه الزيادات مفرطة ، يمكن أن يواجه المستهلكون والمستثمرون صعوبات لأن قوتهم الشرائية ستنخفض بسرعة. يشتري الدولار (أو أي عملة تتعامل معها) أقل ؛ هذا يعني أنها تستحق أقل بطبيعتها.
مثال واضح على ارتفاع التضخم حدث في الولايات المتحدة في السبعينيات. بدأ العقد بالتضخم في منتصف الرقم الفردي. بحلول عام 1974 ، ارتفعت إلى أكثر من 12٪. لقد بلغ ذروته بأكثر من 13٪ في عام 1979.1 مع حصول المستثمرين على عوائد متوسطة من رقم واحد على الأسهم ، والتضخم وصل إلى ضعف هذا الرقم ، كان كسب المال في السوق اقتراحًا صعبًا.
Forex trading Signals (https://www.gold-pattern.com/en)
حماية محفظتك من التضخم
توجد العديد من الاستراتيجيات الشائعة لحماية محفظتك من ويلات التضخم.
أولا وقبل كل شيء هو سوق الأوراق المالية. وبغض النظر عن "التضخم المصحوب بالركود" في السبعينيات ، فإن الأسعار المرتفعة تميل إلى أن تكون أخبارًا جيدة للأسهم. تنمو مخزونات النمو جنبًا إلى جنب مع الاقتصاد المتضخم.
بالنسبة للمستثمرين ذوي الدخل الثابت الذين يبحثون عن تدفق دخل يواكب ارتفاع الأسعار ، تعد الأوراق المالية المحمية من التضخم في الخزانة (TIPS) خيارًا شائعًا. تأتي هذه السندات الحكومية مع ضمان أن قيمتها الاسمية سترتفع مع التضخم ، وفقًا لمؤشر أسعار المستهلك ، بينما سيظل سعر الفائدة ثابتًا. يتم دفع الفائدة على TIPS بشكل نصف سنوي. يمكن شراء هذه السندات مباشرة من الحكومة من خلال نظام الخزينة المباشر بزيادات قدرها 100 دولار مع حد أدنى للاستثمار يبلغ 100 دولار ومتوفر بآجال استحقاق مدتها خمس سنوات و 10 سنوات و 30 سنة.
forex signal (https://www.gold-pattern.com/en)
توفر السندات الدولية أيضًا وسيلة لتوليد الدخل. إنها توفر التنويع أيضًا ، مما يتيح للمستثمرين الوصول إلى البلدان التي قد لا تعاني من التضخم.
الذهب هو وسيلة تحوط شائعة أخرى ضد التضخم ، حيث يميل إلى الاحتفاظ بقيمته أو زيادتها خلال فترات التضخم. يمكن أن تتلاءم السلع الأخرى أيضًا مع هذا الدلو ، مثل العقارات ، حيث تميل هذه الاستثمارات إلى الارتفاع في القيمة عندما يكون التضخم في حالة صعود. من ناحية السلع ، غالبًا ما تحقق بلدان الأسواق الناشئة عائدات كبيرة من صادرات السلع ، لذا فإن إضافة الأسهم من هذه البلدان إلى محفظتك هي طريقة أخرى للعب بطاقة السلع.
ماذا تتوقع في أوقات الانكماش
الانكماش حدث أقل شيوعًا من التضخم. يمكن أن يعكس وفرة من السلع أو الخدمات في السوق. يحدث أيضًا عندما يؤدي انخفاض مستوى الطلب في الاقتصاد إلى انخفاض مفرط في الأسعار: غالبًا ما تتزامن فترات ارتفاع معدلات البطالة والكساد الاقتصادي مع الانكماش.
Free Forex Signals (https://www.gold-pattern.com/en)
يسلط العقد الضائع لليابان (الفترة بين 1991 و 2001) الضوء على ويلات الانكماش. بدأ العصر بانهيارات في كل من سوق الأوراق المالية والعقارات. [3] وأدى هذا الانهيار الاقتصادي إلى انخفاض الأجور. أدى انخفاض الأجور إلى انخفاض الطلب مما أدى إلى انخفاض الأسعار. أدى انخفاض الأسعار إلى توقع استمرار الأسعار في الانخفاض ، لذلك امتنع المستهلكون عن الشراء. تسبب نقص الطلب في مزيد من الانخفاض في الأسعار واستمرت دوامة الهبوط. اجمع ذلك مع أسعار الفائدة التي حامت بالقرب من الصفر وانخفاض قيمة الين 5 6 والتوسع الاقتصادي الذي توقف تمامًا.
حماية محفظتك من الانكماش
عندما يشكل الانكماش تهديدًا ، يتخذ المستثمرون موقفًا دفاعيًا بتفضيل السندات. تميل السندات عالية الجودة إلى تحقيق أداء أفضل من الأسهم خلال فترات الانكماش ، الأمر الذي يبشر بالخير لشعبية السندات الحكومية وسندات الشركات المصنفة AAA.
من ناحية الأسهم ، تميل الشركات التي تنتج سلعًا استهلاكية يجب أن يشتريها الناس بغض النظر عن (ورق التواليت ، الطعام ، الأدوية) إلى الصمود بشكل أفضل من الشركات الأخرى. وغالبًا ما يشار إليها باسم الأسهم الدفاعية. الأسهم التي تدفع توزيعات الأرباح هي اعتبار آخر في مساحة الأسهم.
أصبح النقد أيضًا ملكية أكثر شيوعًا. بالإضافة إلى حسابات التوفير القديمة البسيطة والحسابات الجارية بفائدة ، هناك أيضًا معادلات نقدية: شهادات الإيداع (CD) وحسابات سوق المال - المقتنيات عالية السيولة.
هناك مجموعة متنوعة من الطرق التي يمكنك من خلالها تضخيم محفظتك أو الانكماش. في حين أن بناء الأمن عن طريق الأمن هو دائمًا خيار ، فإن الاستثمار في الصناديق المشتركة أو الصناديق المتداولة في البورصة يوفر استراتيجية ملائمة إذا لم يكن لديك الوقت أو المهارات أو الصبر لإجراء تحليل على مستوى الأمان.
التخطيط لكل من التضخم والانكماش
في بعض الأحيان يكون من الصعب معرفة ما إذا كان التضخم أو الانكماش هو التهديد الأكبر. عندما لا تستطيع معرفة ما يجب فعله ، خطط لكليهما. يمكن للمحفظة المتنوعة التي تشمل الاستثمارات التي تزدهر خلال فترات التضخم والاستثمارات التي تزدهر خلال فترات الانكماش أن توفر قدرًا من الحماية ، بغض النظر عما يحدث في الاقتصاد.
التنويع هو المفتاح عندما لا تكون لديك الرغبة في محاولة توقيت دورة التضخم / الانكماش بشكل صحيح. تميل الشركات الممتازة إلى أن تكون لديها القوة لمواجهة الانكماش وأيضًا دفع الأرباح ،
بمرور الوقت ، تميل الأسعار إلى الارتفاع ، على كل شيء من رغيف الخبز إلى قصة الشعر إلى المنزل. عندما تصبح هذه الزيادات مفرطة ، يمكن أن يواجه المستهلكون والمستثمرون صعوبات لأن قوتهم الشرائية ستنخفض بسرعة. يشتري الدولار (أو أي عملة تتعامل معها) أقل ؛ هذا يعني أنها تستحق أقل بطبيعتها.
مثال واضح على ارتفاع التضخم حدث في الولايات المتحدة في السبعينيات. بدأ العقد بالتضخم في منتصف الرقم الفردي. بحلول عام 1974 ، ارتفعت إلى أكثر من 12٪. لقد بلغ ذروته بأكثر من 13٪ في عام 1979.1 مع حصول المستثمرين على عوائد متوسطة من رقم واحد على الأسهم ، والتضخم وصل إلى ضعف هذا الرقم ، كان كسب المال في السوق اقتراحًا صعبًا.
Forex trading Signals (https://www.gold-pattern.com/en)
حماية محفظتك من التضخم
توجد العديد من الاستراتيجيات الشائعة لحماية محفظتك من ويلات التضخم.
أولا وقبل كل شيء هو سوق الأوراق المالية. وبغض النظر عن "التضخم المصحوب بالركود" في السبعينيات ، فإن الأسعار المرتفعة تميل إلى أن تكون أخبارًا جيدة للأسهم. تنمو مخزونات النمو جنبًا إلى جنب مع الاقتصاد المتضخم.
بالنسبة للمستثمرين ذوي الدخل الثابت الذين يبحثون عن تدفق دخل يواكب ارتفاع الأسعار ، تعد الأوراق المالية المحمية من التضخم في الخزانة (TIPS) خيارًا شائعًا. تأتي هذه السندات الحكومية مع ضمان أن قيمتها الاسمية سترتفع مع التضخم ، وفقًا لمؤشر أسعار المستهلك ، بينما سيظل سعر الفائدة ثابتًا. يتم دفع الفائدة على TIPS بشكل نصف سنوي. يمكن شراء هذه السندات مباشرة من الحكومة من خلال نظام الخزينة المباشر بزيادات قدرها 100 دولار مع حد أدنى للاستثمار يبلغ 100 دولار ومتوفر بآجال استحقاق مدتها خمس سنوات و 10 سنوات و 30 سنة.
forex signal (https://www.gold-pattern.com/en)
توفر السندات الدولية أيضًا وسيلة لتوليد الدخل. إنها توفر التنويع أيضًا ، مما يتيح للمستثمرين الوصول إلى البلدان التي قد لا تعاني من التضخم.
الذهب هو وسيلة تحوط شائعة أخرى ضد التضخم ، حيث يميل إلى الاحتفاظ بقيمته أو زيادتها خلال فترات التضخم. يمكن أن تتلاءم السلع الأخرى أيضًا مع هذا الدلو ، مثل العقارات ، حيث تميل هذه الاستثمارات إلى الارتفاع في القيمة عندما يكون التضخم في حالة صعود. من ناحية السلع ، غالبًا ما تحقق بلدان الأسواق الناشئة عائدات كبيرة من صادرات السلع ، لذا فإن إضافة الأسهم من هذه البلدان إلى محفظتك هي طريقة أخرى للعب بطاقة السلع.
ماذا تتوقع في أوقات الانكماش
الانكماش حدث أقل شيوعًا من التضخم. يمكن أن يعكس وفرة من السلع أو الخدمات في السوق. يحدث أيضًا عندما يؤدي انخفاض مستوى الطلب في الاقتصاد إلى انخفاض مفرط في الأسعار: غالبًا ما تتزامن فترات ارتفاع معدلات البطالة والكساد الاقتصادي مع الانكماش.
Free Forex Signals (https://www.gold-pattern.com/en)
يسلط العقد الضائع لليابان (الفترة بين 1991 و 2001) الضوء على ويلات الانكماش. بدأ العصر بانهيارات في كل من سوق الأوراق المالية والعقارات. [3] وأدى هذا الانهيار الاقتصادي إلى انخفاض الأجور. أدى انخفاض الأجور إلى انخفاض الطلب مما أدى إلى انخفاض الأسعار. أدى انخفاض الأسعار إلى توقع استمرار الأسعار في الانخفاض ، لذلك امتنع المستهلكون عن الشراء. تسبب نقص الطلب في مزيد من الانخفاض في الأسعار واستمرت دوامة الهبوط. اجمع ذلك مع أسعار الفائدة التي حامت بالقرب من الصفر وانخفاض قيمة الين 5 6 والتوسع الاقتصادي الذي توقف تمامًا.
حماية محفظتك من الانكماش
عندما يشكل الانكماش تهديدًا ، يتخذ المستثمرون موقفًا دفاعيًا بتفضيل السندات. تميل السندات عالية الجودة إلى تحقيق أداء أفضل من الأسهم خلال فترات الانكماش ، الأمر الذي يبشر بالخير لشعبية السندات الحكومية وسندات الشركات المصنفة AAA.
من ناحية الأسهم ، تميل الشركات التي تنتج سلعًا استهلاكية يجب أن يشتريها الناس بغض النظر عن (ورق التواليت ، الطعام ، الأدوية) إلى الصمود بشكل أفضل من الشركات الأخرى. وغالبًا ما يشار إليها باسم الأسهم الدفاعية. الأسهم التي تدفع توزيعات الأرباح هي اعتبار آخر في مساحة الأسهم.
أصبح النقد أيضًا ملكية أكثر شيوعًا. بالإضافة إلى حسابات التوفير القديمة البسيطة والحسابات الجارية بفائدة ، هناك أيضًا معادلات نقدية: شهادات الإيداع (CD) وحسابات سوق المال - المقتنيات عالية السيولة.
هناك مجموعة متنوعة من الطرق التي يمكنك من خلالها تضخيم محفظتك أو الانكماش. في حين أن بناء الأمن عن طريق الأمن هو دائمًا خيار ، فإن الاستثمار في الصناديق المشتركة أو الصناديق المتداولة في البورصة يوفر استراتيجية ملائمة إذا لم يكن لديك الوقت أو المهارات أو الصبر لإجراء تحليل على مستوى الأمان.
التخطيط لكل من التضخم والانكماش
في بعض الأحيان يكون من الصعب معرفة ما إذا كان التضخم أو الانكماش هو التهديد الأكبر. عندما لا تستطيع معرفة ما يجب فعله ، خطط لكليهما. يمكن للمحفظة المتنوعة التي تشمل الاستثمارات التي تزدهر خلال فترات التضخم والاستثمارات التي تزدهر خلال فترات الانكماش أن توفر قدرًا من الحماية ، بغض النظر عما يحدث في الاقتصاد.
التنويع هو المفتاح عندما لا تكون لديك الرغبة في محاولة توقيت دورة التضخم / الانكماش بشكل صحيح. تميل الشركات الممتازة إلى أن تكون لديها القوة لمواجهة الانكماش وأيضًا دفع الأرباح ،